交易中常被大多数人忽视的两个致命细节

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理论上，抛硬币正反面的概率都是50%，但如果你扔十次，十次算下来硬币正反比例一定是50%吗?我们再换一个问题，你抛十次硬币、会不会存在连续多次都是正面或者反面的情况，答案是肯定存在。这就是我今天要聊的话题：“胜率与胜利分布”。

首先说胜率，参与到市场中的所有人，都是在下注标的的未来预期，市场是人的行为总和，不管是我们运用什么数据去分析，都不可能做到百分之百对，总有一些人说他做到了百分之百胜率，或者做到了极高的胜率，这里面他会隐藏了两个重要的数据：

第一个是“样本数量”，也就是他可能就抛了“几次”硬币，样本数量太少了，谁都有可能在某一段时间利里，不出现亏损的情况。

第二个就是持仓浮亏，也就是扛单，很多人所谓的高胜率都是用极高的容错空间换来的，如果哪天扛不动了，那就是爆仓。

如果你做交易追求胜率，不考虑“样本数量”以及最大浮动，你是永远无法检验你策略的有效性的，只能全凭运气吊着，运气好，可能存活久一些，运气差，短期就会被淘汰了，换句话说，如果一个策略有可能触发爆仓风险，那无论多大的收益都得不偿失。

然后我们聊胜利分布的问题，回到我们刚才说的抛硬币这个话题，如果你；连续抛十次硬币、或者二十次，或者更多次，会不会存在连续五次或者五次以上，都是正面或者都是反面的情况，答案是一定存在，感兴趣的朋友现在就可以把硬币拿出来试试。

很明显，胜利分布他是无序的，下一笔交易它是对是错没有人会知道，你不能说你交易胜率是70%，前面30单我已经止损了，后面70单就是百分百正确。

胜利分布也就造就了一个问题，那就是你在做交易的时候，哪怕你非常的有逻辑、有规则，但是总有那么一段时间，总有那么一段行情，他永远不达到你的预期，这时候你可能就会出现连续亏损的情况，这时候交易者就会进入自我怀疑的陷阱之中，他会开始考虑是不是自己的系统出现问题，他会开始想找新的“技术”来拯救自己。

这个如果放在自己身上不容易理解，你可以去参考一些买基金的人，大多数人选的基金经理一年下来基本都是挣钱的，但是为什么他们跟上都挣不到钱，因为他们都是看到基金经理交易状态好的时候上，基金经理状态回落的时候跑，导致于最后，自己根本挣不到钱。

胜利分布还涉及到一个很严重的问题，那就是仓位管理，为什么会说这个很严重，如果你能理解我上面在说什么，那就意味着，你清楚，在漫长的交易之路中，存在出现连续判断错误的概率，那如果连续止损的情况出现，你想让自己活下来，就必须学会仓位管理，你总是在你状态好的时候重仓，状态不好的时候轻仓，或者去追求新的技术，连续止损都能伤到你的大动脉，你永远无法做好交易。